Новый год — новые тренды. Первая неделя января привнесла изменения в позиции нефтяных трейдеров. Так за неделю с 2016 г. на 2017 г. крупнейшие участники торгов на Нью-Йоркской товарной бирже продолжили увеличивать количество коротких позиций и уменьшать количество длинных. Разница между ставками на падение и на рост увеличилась и становится все более заметной.
Gross-позиции ТОП-4 трейдеров NYMEX
Источник: cftc.gov
Активнее хеджировать свои риски от падения нефтяных цен начали и производители сырья. Так за неделю объем их коротких позиций увеличился на 37,6 тыс. контрактов, с 614 тыс. до 652 тыс.
Хедж-фонды не вносили каких-либо серьезных изменений в свои портфели. По состоянию на 03 января количество их длинных позициий составляло 360,8 тыс. контрактов, а коротких — 56,3 тыс. Отметим, что отношение «лонгов» к «шортам» держится на максимальных уровнях последних 2-х лет вот уже 4 недели.
Отношение длинных и коротких позиций по нефти (Managed Money Funds)
Источник: cftc.gov
Резюме
В случае если котировки на нефть все-таки смогут продолжить восходящее движение, то оно может оказаться последним перед существенной коррекцией. Вероятен следующий сценарий: в завершающем прыжке вверх, крупнейшие трейдеры увеличат свои ставки на падение, после чего начнется снижение цен. Нисходящее движение будет поддержано хедж-фондами, которые активно начнут сокращать свои длинные позиции, одновременно наращивая короткие.
Однако стоит сказать, что не всегда крупнейшие участники торгов бывают правы и в этот раз им могут помешать страны ОПЕК, а мы со временем узнаем кто из них сильнее.
Может быть интересно:
Другая статистика:
- Позиции трейдеров по нефти (NYMEX)
- Позиции трейдеров по нефти (Europe)
- Позиции трейдеров по рублю
- Позиции трейдеров по золоту
- Позиции трейдеров по S&P 500
2037 views
Оставить комментарий
Для отправки комментария вам необходимо авторизоваться.